Программные продукты для проведения техникоэкономического обоснования инвестиционных проектов

При работе над инвестиционными проектами для оценки его эффективности могут быть использованы специальные программные продукты.

1. Для разработки бизнес-плана и оценки инвестиционных проектов - Project Expert.

Project Expert позволяет:

1. Осуществлять бизнес-планирование, разработку бизнес-плана проекта (предприятия).

Разработка инвестиционного проекта, составление перспективного бизнес плана компании, предприятия, техникоэкономического обоснования (ТЭО) - Project Expert незаменим для решения этих задач и существенно оптимизирует работу финансовых менеджеров. Программа позволяет детально проработать финансовую часть бизнес-плана на основе финансовой модели:

  • - формировать прогнозную финансовую и управленческую отчетность планируемого бизнеса;
  • - рассчитывать прогнозные финансовые показатели и интегральные показатели эффективности инвестиций;
  • - создавать и сравнивать различные варианты развития компании для выбора оптимального;
  • - разрабатывать качественный бизнес-план: формировать структуру, готовить и форматировать текст, мгновенно обновляя готовые отчеты при изменении исходных данных.
  • 2. Финансовая модель проекта.

Финансовая модель на Project Expert эффективна для разработки и экспертизы бизнес плана, оценки инвестиционных проектов. Программа обеспечивает финансовое моделирование отдельного проекта, компании «с проектом», группы проектов, финансового холдинга:

  • - Моделирование операционной деятельности (закупки, производство, сбыт). Моделирование инвестиционной деятельности (капиталовложения).
  • - Моделирование финансовой деятельности.
  • - Описание экономического окружения и налоговой системы, учетной политики и структуры компании, имеющихся на начало проекта активов и пассивов.
  • - Учет специфики бизнеса, включая ключевые факторы финансовой модели, сезонность, особенности расчета с поставщиками и покупателями, использование полуфабрикатов, основные статьи издержек и базы их разнесения.
  • 3) Финансирование проекта. Оценка потребности в капитальных вложениях и оборотном капитале.

Привлечение инвестиций для финансирования проекта

предполагает оценку необходимых для его реализации капиталовложений и оборотного капитала. Project Expert обеспечивает разработку стратегии финансирования и позволяет:

  • - определять потребность в инвестициях и кредитах, подбирая их для каждого периода реализации проекта;
  • - моделировать различные варианты финансирования и его источники (собственный или заемный капитал, структура, стоимость, сроки и условия привлечения);
  • - готовить обоснование эффективности проекта для

потенциальных участников его финансирования.

4) Оценка инвестиционных проектов.

Project Expert предоставляет пользователям апробированную методологию проектного анализа. Методики Project Expert:

- Оценка эффективности инвестиционных проектов на

основе интегральных показателей.

  • - Анализ чувствительности.
  • - Анализ безубыточности - расчет точки безубыточности для

различных продуктов и подразделений, операционного

рычага и запаса финансовой прочности компании. Анализ доходности подразделений.

  • - Сценарный анализ (What-if - Что будет, если?) - быстрое создание и сравнение альтернативных сценариев реализации проекта.
  • - Анализ группы проектов - синергия, создание займовой мощности.
  • 5) Оценка рисков инвестиционных проектов.
  • - Project Expert дает возможность провести количественную оценку рисков инвестиционного проекта:
  • - выполнить его статистический анализ (метод Монте-Карло) и оценить, на основе имитационного моделирования воздействие случайным образом изменяющихся факторов на показатели эффективности проекта;
  • - учесть риски проекта в ставке дисконтирования.
  • 6) Оценка стоимости бизнеса.

Project Expert позволяет определить, как повлияет реализация проекта на стоимость бизнеса и обосновать различные варианты выхода из проекта. Для этого в программе реализованы:

  • - доходные методы оценки стоимости бизнеса: метод дисконтированных денежных потоков (DCF), капитализации прибыли. Оценка проводится с учетом прогнозного и постпрогнозного периодов;
  • - сравнительный метод, предусматривающий использование широкого спектра встроенных и дополнительных мультипликаторов;
  • - оценка стоимости пакета акций на любой момент проекта.
  • 7) Контроль показателей эффективности проекта в ходе и по итогам его реализации.

Project Expert позволяет своевременно корректировать проект с учетом динамики статей затрат, смещения сроков выполнения этапов календарного плана. Сравнение плановых и достигнутых по итогам проекта показателей особенно важно для принятия дальнейших инвестиционных решений.

2. Для расчетов вариантов оптимизации финансовых потоков, составления технико-экономического обоснования проектов - Altlnvest.

С помощью программного продукта «Альт-Финансы-Сумм», используя данные стандартной бухгалтерской отчетности, можно провести анализ по следующим направлениям:

  • - анализ структуры баланса и динамики его статей;
  • - анализ чистого оборотного капитала и структуры затрат;
  • - анализ прибыльности;
  • - анализ ликвидности;
  • - анализ финансовой устойчивости;
  • - анализ оборачиваемости активов и пассивов;
  • - анализ рентабельности;
  • - анализ эффективности труда.

«Алып-Прогноз» предназначен для:

  • - финансового планирования в действующей компании, включая оценку внутренних инвестиционных проектов и программ развития бизнеса;
  • - оценки бизнеса;
  • - бюджетирования и построения управленческой отчетности.

С помощью «Альт-Инвест» возможно эффективно и корректно решить такие задачи, как:

  • - подготовка финансовых разделов ТЭО и бизнес- планов;
  • - моделирование и оптимизация схемы осуществления проекта;
  • - проведение экспертизы инвестиционных проектов;
  • - ранжирование инвестиционных проектов.

Программа позволяет провести оценку проекта с трех

основных точек зрения: эффективность инвестиций, финансовая состоятельность, риск осуществления проекта.

 
Посмотреть оригинал
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ   ОРИГИНАЛ   След >